Rynek & Raporty
2024-10-14 11:58
• Techniczne
DAX powoli zbliża się do ATH, dziś +0,16 proc.
Dax znajduje się wciąż w fazie impulsu wzrostowego, który się rozpoczął po mocnym załamaniu na początku sierpnia. Notowania przebiegają w bliskiej odległości od dolnej bandy tego niespełna dwu i pół miesięcznego kanału wzrostowego. W dłuższym terminie niemiecki benchmark oscyluje lekko powyżej środka przedziału kanału rozpoczętego w październiku 2024 roku. W krótkim horyzoncie czasowym notowania nie zdołały jeszcze odrobić „micro” strat poniesionych przez płytką korektę w pierwszym tygodniu tego miesiąca. Nastroje na rynkach są wciąż dobre. Teoretycznie decyzja EBC z tego tygodnia może ponownie wesprzeć obóz byków. Kolejna obniżka stóp procentowych to oznaka większego pobudzenia gospodarki. Z drugiej strony jeśli bank centralny zbyt mocno wyrazi swoje obawy o spowolnienie koniunktury w Europie, na rynki może wkraść się „panika”. Na ten moment większa szansa jest jednak na to, że inwestorzy „pozytywnie” odbiorą kolejną obniżkę stóp w strefie euro.
2024-10-14 10:07
• Flesz
Chiny: popyt krajowy wciąż słaby, inflacja poniżej oczekiwań
Dane opublikowane w niedzielę pokazały, że problemy deflacyjne i dezinflacyjne Chin stały się bardziej zakorzenione. Inflacja konsumencka osłabła (0,4 proc., prognoza 0,8 proc. r/r) a ceny hurtowe spadły jeszcze mocniej (-2,8 proc., prognoza -2,6 proc.). To odzwierciedla słabość popytu krajowego. Podczas poniedziałkowej konferencji prasowej rząd chiński obiecał zwiększyć wsparcie polityczne w celu pobudzenia ożywienia gospodarczego.
2024-10-14 09:52
• Flesz
Napięcia na Bliskim Wschodzie potegują się
W weekend atak drona Hezbollahu na izraelską bazę wojskową zabił czterech żołnierzy i ranił ponad 60 osób. Izraelskie wojsko powiedziało, że zbada, w jaki sposób dron dostał się do Izraela bez wywołania alarmu. Pentagon zakomunikował, że Stany Zjednoczone wyślą do Izraela zaawansowany system antyrakietowy i żołnierzy do jego obsługi aby pomóc wzmocnić tamtejszą obronę powietrzną po bezprecedensowych atakach Iranu na Izrael 13 kwietnia i ponownie 1 października. Hezbollah powiedział w niedzielę, że przeprowadził 38 ataków na izraelskich żołnierzy, bazy wojskowe i koszary w Izraelu i południowym Libanie - najwięcej od początku wojny.
2024-10-14 08:09
• Flesz
Oanda TMS Starter 14 X
Handel w piątek zakończył się wzrostami głównych indeksów na Wall Street: Dow Jones zyskał 1,0 proc. (nowy rekord), SP500 0,6 proc. (nowy rekord) a Nasdaq Composite 0,3 proc. W Europie Dax zyskał 0,9 proc. Sesja została wzmocniona przez lepsze niż oczekiwano zyski dużych amerykańskich banków. Azjatycka poniedziałkowa sesja był również pozytywna. Nikkei jest na plusie 0,55 proc. a Shanghai Composite lekko ponad 2 proc.
2024-10-11 16:22
• Flesz
Start Wall Street: Dow Jones z nowym rekordem, Tesla spada blisko -9 proc
Na początku piątkowej sesji Dow Jones kontynuuje zwyżki podobnie jak SP500. Indeksy zyskują odpowiednio 0,4 porc. oraz 0,15 proc. Nasdaq Composite traci lekko ponad -0,1 proc. JPMorgan Chase & Co. wzrósł (3,5 proc.) po ogłoszeniu zaskakującego wzrostu przychodów z odsetek oraz po informacji o podniesieniu prognozy dla tego kluczowego źródła przychodów. Zysk Wells Fargo & Co. przewyższył oczekiwania analityków. Akcje tego banku rosną blisko 4,9 proc. Z kolei akcje Tesli spadły (ponad -8,5 proc.) po prezentacji swojego wyczekiwanego „roboaxi”, która nie zawierała wielu szczegółów.
2024-10-11 14:56
• Flesz
Ceny producentów w USA w ujęciu r/r rosną. Dolar lekko zyskuje
Wskaźnik PPI w ujęciu rok do roku wyniósł 1,8 proc. (prognoza 1,6 proc.) co jest wartością wyższą od oczekiwań. Dodatkowo poprzednia wartość została zrewidowana w górę z 1,7 proc. do 1,9 proc. Bazowa miara urosła z 2,6 proc. do 2,8 proc. Tu również dane za sierpnie zostały skorygowane w górę z 2,4 proc. Pozytywną informacją jest zmniejszenie się dynamiki miesiąc do miesiąca. Tu otrzymaliśmy wynik na poziomie 0,0 proc. oraz 0,2 proc. („core”). Dolar w pierwszej reakcji osłabił się a obecnie 20 min. po publikacji obserwujemy umocnienie. Kurs EUR/USD jest w okolicy 1,0930. Rentowności 2-letnich obligacji USA spadły na moment do 3,96 po czym wróciły do poprzednich wartości (3,99 proc.).
2024-10-11 14:10
• Specjalne
Kalendarium 14 IX-18 X
W październiku Rezerwa Federalna nie wykona żadnego ruchu na stopach procentowych ponieważ najbliższe jej posiedzenie zaplanowanie jest na pierwszy tydzień listopad, tuż po wyborach prezydenckich w USA. Natomiast emocji może dostarczyć inna kluczowa instytucja. Prawdopodobnie kolejnej redukcji dokona Europejski Bank Centralny już 17 października. Rynek w tym momencie zakłada, że taki scenariusz jest najbardziej prawdopodobny.
2024-10-11 10:49
• Poranne
Proces dezinflacyjny w USA zatrzymany
Lepsze od oczekiwań dna z rynku pracy za wrzesień w głównej mierze spowodowały, że oczekiwania rynkowe dotyczące mocniejszego ruchu ze strony Fed w listopadzie lub w grudniu, „wyparowały”. Na dodatek wczorajsze dane o inflacji pokazały, że proces dezinflacyjny zatrzymał się. Po raz drugi z rzędu wskaźnik cen konsumpcyjnych zaskoczył zauważalnym wzrostem. Rynek otrzymał także słabe dane o wnioskach dla bezrobotnych, odczyt co prawda jest najwyższy od ponad roku, ale nie jest jeszcze ekstremalnie wysoki i nie powinien wpływać jakoś znacząco na postrzeganie rynku pracy przez Fed. Dodatkowo to są dane wysokiej częstotliwości więcej naturalną koleją rzeczy są okresowe mocniejsze wahnięcia.
2024-10-11 10:15
• Flesz
Francja przedstawiła ustawę budżetową
Wczoraj wieczorem Francja przedstawiła ustawę budżetową i orientacyjny plan finansowania na 2025 r., a także korekty na 2024 r.. Ustawa zakłada oszczędności rzędu 60 mld euro. To wszystko ma być osiągnięte poprzez cięcie wydatków a także podwyżkę podatków, która dotknie w głównej mierze najbogatszych Francuzów. W 2024 r. potrzebne będzie kolejne 19,7 mld euro na pokrycie wyższego deficytu, a także 7,4 mld euro na pokrycie dyskonta na aukcjach (tj. emisji poniżej wartości nominalnej). Plan finansowania przewiduje emisję OAT brutto w wysokości 300 mld EUR w 2025 r.
2024-10-11 09:40
• Techniczne
Notowania EUR/USD stabilne po odczycie inflacji z Niemiec. ""Podwójny szyt" sugeruje spadku do 1,08
Finalny odczyt niemieckiej inflacji za wrzesień nie wpłynął znacząco na wycenę euro. Notowania EUR/USD oscyluje dziś w wąskim przedziale pomiędzy 1,0940 a 1,0930. Wskaźnik CPI r/r uplasował się na poziomie 1,6 proc. a HICP wskazał 1,8 proc. Wyniki są zgodne z prognozą i niższe od odczytów sierpniowych.
2024-10-11 07:59
• Flesz
Oanda TMS Starter 11 X
Czwartkowa sesja na Wall Street zakończyła się umiarkowanymi spadkami głównych indeksów. Rentowności obligacji rządu USA początkowo wzrosły po nieco wyższym od oczekiwań raporcie inflacyjnym za wrzesień a następnie spadły. Rynek zareagował na najgorsze od ponad roku dane na temat liczby wniosków o zasiłek dla bezrobotnych (258 tys.). Po danych dolar ostatecznie zyskał na wartości ale pod koniec dnia część tych zysków oddał. Kurs EUR/USD spadł do poziomu 1,09 po czym odbił w kierunku 1,0940. Mocno zyskiwała ropa naftowa (brent 3,7 proc.). Złoto podrożało do 2630 USD (0,8 proc.).
2024-10-10 16:19
• Flesz
Start Wall Street: rynek inflacja rośnie, rynek pracy "ochładza się"
Po 45 minutach czwartkowej sesji na Wall Street indeksy giełdowej są na lekkich minusach. SP500, Dow Jones oraz Nasdaq Composite tracą odpowiednio: -0,18 proc., -0,15 proc. oraz -0,24 proc. Złoto jest na plusie 0,7 proc. a uncja kosztuje 2626 USD. Ropa odrabia poniesione straty a baryłka WTI rośnie o ponad 1,7 proc. Kurs EUR/USD jest na podobnym poziomie jak przed publikacją danych makro z USA. Inflacja w USA wypadła we wrześniu wyżej od oczekiwań a dane z rynku pracy wskazały na ochłodzenie sytuacji. Dane liczbie wniosków o zasiłek dla bezrobotnych okazały się najgorsze od ponad roku.
2024-10-10 16:09
• Flesz
Inflacja w USA - rozkład w poszczególnych stanach
We wrześniu stopa inflacji w górskich stanach USA spadła o 0,6 punktu procentowego do 1,4 proc. - najniższego poziomu od stycznia. Inflacja również utrzymała się poniżej 2 proc. w regionie West South Central, który obejmuje Arkansas, Luizjanę, Oklahomę i Teksas. CPI obniżył się także do 2,1 proc. w regionie Południowego Atlantyku. Dynamika wzrostu cen została zredukowana we wszystkich regionach w porównaniu z rokiem poprzednim, z wyjątkiem Nowej Anglii i Środkowego Atlantyku. Te dwa obszary odnotowały wzrost cen w ubiegłym miesiącu o 3,4 proc. w ujęciu rocznym. W skali całego kraju inflacja w USA wzrosła bardziej niż prognozowano, ponieważ kategoria „schronienie” i żywność stanowiły łącznie ponad trzy czwarte ogólnego miesięcznego wzrostu o 0,2 proc..
2024-10-10 15:02
• Flesz
Wnioski o zasiłek dla bezrobotnych w USA rosną do 258 tys. USD traci, złoto zyskuje
O tej samej porze co CPI opublikowano wnioski o zasiłek dla bezrobotnych. Wynik 258 tys. przekracza znacznie oczekiwania na poziomie 229 tys. Również liczba osób pobierających zasiłek wypadła wyżej od prognoz i wyniosła 1,861 mln. Dzisiejszy rezultat jest najgorszy ponad roku. Widać obecnie osłabienie dolara oraz wzrost cen złota. To prawdopodobnie ta publikacja stoi za ostateczną reakcją rynkową.
2024-10-10 14:49
• Flesz
Inflacja bazowa w USA rośnie do poziomu 3,3 proc.
Dynamika wzrostu cen w USA zaskoczyła wyższym wynikiem. Inflacja wypadła wyżej od oczekiwań zarówna w ujęciu miesiąc do miesiąca jak i rok do roku. W pierwszej reakcji kontrakty futures na amerykańskie indeksy spadły podobnie a kurs EUR/USD wykonał ruch zarówno w górę jak i w dół i obecnie znajduje się na poziomie sprzed publikacji. Zmienność na rynku walutowym jest ograniczona.
2024-10-10 14:11
• Techniczne
GBP/USD: ciekawe zależności na wykresie
Ostatnie dwa tygodnie to dość znacząca korekta notowań „kabla” z poziomu lekko ponad 1,34 w okolice 1,3060 (aktualny poziom). Aktualne spadki są porównywalnej wielkości do zniżek, które miały miejsce w lipcu i na początku sierpnia. Nieco niżej przebiega wsparcie horyzontalne wynikające z lokalnego dołka (wrzesień) oraz szczytu (lipiec). Jednocześnie na wykresie widoczne są również porównywalne długości dwóch impulsów wzrostowych: kwiecień – lipiec oraz sierpień – wrzesień.
2024-10-10 13:14
• Techniczne
DAX „trzyma się” cały czas wysoko
Korekta na niemieckim indeksie, która miała miejsce w minionym tygodnia, była płytka i spowodowała, że notowania kontraktu opartego o ten benchmark spadły do poziomu ok 18 920 pkt. Lokalny dołek usytuował się na wsparciu horyzontalnym a także w okolicy zniesienia wewnętrznego Fibo 23,6 proc. ostatniego, dwumiesięcznego impulsu wzrostowego. Dax cały czas przebywa zarówno w krótkoterminowym (dwumiesięcznym) jaki i średnioterminowym (2 letnim) kanale wzrostowym.
2024-10-10 12:49
• Flesz
EBC wchodzi w okres "blackout-u"
EBC wchodzi w okres „blackout-u” co oznacza, że do przyszłotygodniowej decyzji nie otrzymamy już żadnych słownych wskazówek odnośnie polityki monetarnej tej instytucji. Dzisiejszy protokół z wrześniowego posiedzenia nie powinno znieść niczego nowego. W ostatnim czasie Christine Lagarde zasugerowała, że możliwa jest obniżka w październiku, na co wskazały zaskakujące niskie dane o inflacji ze strefy euro oraz poszczególnych krajów. Rynek w pełni wycenia obecnie taki scenariusz. We Francji z premier Barnier przedstawi dziś Radzie Ministrów projekt ustawy budżetowej na 2025 rok. Ostatnie wytyczne Barniera dotyczyły skromnej redukcji deficytu do 5 proc.
2024-10-10 10:23
• Flesz
Korekta na złocie trwa, cena blisko poziomu 2600 USD/oz
Korekta ceny złota trwa już 2 tygodnie. Notowania zbliżyły się do okrągłego pułapu 2600 USD/oz. Dziś lekko rosną w kierunku 2616 USD. Kurs cały czas znajduje się w obrębie krótkoterminowego oraz średnioterminowego kanału wzrostowego. Najbliższym istotnym wsparciem horyzontalnym jest poziom 2590 USD. Tam również przebiega zniesienie wewnętrzne Fibo 23,6 proc. impulsu wzrostowego rozpoczętego w czerwcu tego roku. Złoto może reagować dziś na dane o inflacji w USA. Wyższy odczyt od oczekiwań prawdopodobnie spowoduje spadki wyceny „królewskiego metalu”.
2024-10-10 09:51
• Poranne
Dane inflacyjne mogą umocnić dolara, ale pod jednym warunkiem
Rynek mocno zredukował swoje oczekiwania co do przyszłych obniżek stóp procentowych w USA. Widać, że sukcesywnie m.in. z tego powodu dolar amerykański umacnia się, co skutkuje zejściem pary EUR/USD poniżej 1,0950. Z technicznego punktu widzenia na głównej parze walutowej widoczny jest układ „podwójnego szczytu” a w chwili obecnej obserwujemy sugerowany przez tę formację spadek, który może spowodować zejście poniżej 1,09. Żeby jednak zobaczyć niższe wartości prawdopodobnie potrzebne byłyby do tego nieco wyższe odczyty CPI, które pokazałyby, że inflacja nie powiedziała ostatniego słowa a Fed w związku z tym musi wykazać się czujnością.
