Rynek & Raporty

Prezes RBA Phillip Lowe rozpoczął konferencję prasową i rynek AUD się ożywił. Pierwszy sygnał był pozytywnym zaskoczeniem, gdyż Lowe stwierdził, że jest bardziej prawdopodobne, że następna decyzja banku będzie podwyżką stopy procentowej. Szybko jednak dodał, że obecnie nie ma silnych argumentów za szybkimi zmianami nastawienia w polityce pieniężnej. Kontynuacja akomodacyjnej polityki jest odpowiednim podejściem. AUD/USD skoczył mniej niż 20 pipsów do 0,7548. Teraz jest 0,7544.

Ropa WTI wyhamowała spadki przy zniesieniu Fibonacciego 61,8 proc. ostatniej fali wzrostowej przy 55,55 USD i ponownie testuje opór przy 56,70 USD (zniesienie Fibonacciego 61,8 proc. fali 8-14 listopada). Przełamanie tej bariery pozwoli na powiększenie zwyżki w kierunku szczytów z 8 listopada przy 57,90 USD. Ewentualne odbicie poskutkuje ponownym zejściem do 55,55 USD.

Zniesienie Fibonacciego 38,2 proc. przy 112,65 skutecznie zablokowało rozwój wzrostów, dlatego w najbliższym czasie możliwy jest powrót do zniżki. Scenariusz ten wspiera oscylator stochastyczny, który wygenerował sygnał sprzedaży w strefie wykupienia. Ważnym wsparciem jest poziom 111,65, gdzie wypadają minima ustanowione 16 października bieżącego roku. Ewentualne wyjście ponad 112,65 pozwoli na powiększenie zwyżki w kierunku 113,15, gdzie wypada zniesienie 61,8 proc. korespondujące z 200-okresową średnią kroczącą.

EUR/USD po raz kolejny testuje wsparcie przy 1,1720 składające się ze zniesienia Fibonacciego 61,8 proc., 200-okresowej średniej kroczącej i dołków z 18 i 23 października. Kluczowe będzie zachowanie kursu w najbliższym czasie – odbicie od 1,1720 poskutkuje zwyżką w kierunku wczorajszych maksimów w okolicach 1,1820. Przełamanie natomiast oznaczać będzie zwiększone prawdopodobieństwo zniżki do 1,1690 (lokalny szczyt z 3 listopada).

Angela Merkel, niemiecka kanclerz z ramienia CDU, w komentarzu dla telewizji ZDF preferuje ponowne przeprowadzenie wyborów federalnych niż prowadzenie rządów w oparciu o gabinet mniejszościowy. Merkel jednoznacznie zaprzeczyła, iż starałaby się o zawiązanie koalicji z eurosceptyczną Alternatywą dla Niemiec (AfD). Mekler w dalszej mierze pozostaje otwarta na kolejną „Wielką Koalicję” lub inne formy współpracy międzypartyjnej, które przełożyłyby się na stabilne sprawowanie władzy. Euro pozostało stosunkowo niewrażliwe na jej reakcję. Lekkie podbicie zmienności ma za sobą frankfurcki DAX (0,5 proc.), który usilnie wymazuje swoje wcześniejsze wzrosty.

W trakcie poniedziałkowej sesji EUR/JPY zdążyło już przetestować dolne ograniczenie chmury Ichimoku, której wydźwięk wzmacnia nieopodal położone 50,0 proc. zniesienie Fibonacciego przy okrągłym poziomie 131,00. Jego przełamanie częściowo sugerują oscylatory, co powinno rozpocząć 80-pipsowy spadek w okolice 61,8 proc. zniesienie Fibonacciego (130.20). Najbliższy opór wyznacza linia Senkou Span A, która obecnie znajduje się przy 132,90. Wyjście nad nią, na co nie do końca wskazuje analiza Ichimoku, powinno rozpocząć próbę dotknięcia serii szczytów z zeszłego miesiąca w okolicach 134,50.

AUD/USD wybił się dołem z formacji trójkąta zwyżkującego. Obecnie na wykresie godzinowym widoczna jest próba wymazania części zniżki, jednak ruch ten należy traktować jedynie jako korektę. Scenariuszem bazowym pozostaje kontynuacja spadków w kierunku 0,7535 (dołki z 17 listopada) i 0,7515 (maksima ustanowione w maju i dołki w czerwcu). Oporem staje się dolna banda wybitego trójkąta w rejonie 0,7560.

Mario Draghi, prezes ECB, w trakcie dzisiejszej wypowiedzi w Parlamencie Europejskim decyduje się na powielenie schematu wystąpienia. Draghi ponownie stwierdza, że wzrost gospodarczy w strefie euro pozostaje zadowalający oraz stabilny. Jego zdaniem w dalszej mierze konieczne jest utrzymywanie dość szeroko zakrojonego luzowania, co należy wiązać z procesem osiągania przez ECB założonego celu inflacyjnego. Euro pozostaje niewrażliwe na jego wypowiedź. Obecnie EUR/USD balansuje w okolicach poziomu 1,1770.

Po zerwaniu rozmów koalicyjnych między CDU/CSU, FDP i Zielonymi wśród potencjalnych scenariuszy przewijały się nowe wybory, próba utworzenia rządu mniejszościowego i powrót do Wielkiej Koalicji z SPD. Teraz już wiemy, że ta trzecia opcja wypada z rozważań. Lider SPD Martin Schultz odrzucił pomysł ponownego utworzenia Wielkiej Koalicji z partią kanclerz Merkel. Schultz dodał, że teraz najbardziej prawdopodobne jest powtórzenie wyborów. EUR/USD wraca pod 1,1770, choć szczerze powiedziawszy powolny zjazd z okolic 1,18 buduje się od pięciu godzin. Wydaje się, że z braku innych tematów rynek chce rozgrywać polityczne doniesienia z Niemiec, nawet jeśli nie ma do tego głębszego przekonania.