Rynek & Raporty

Kurs naruszył piątkowy dołek 1,1750 i pogłębia zniżkę do 1,1730. Oporem jest obecnie 1,1785 a następnie 1,1840. Celem dla kursu staje się październikowy dołek 1,1575, ale należy zachować czujność ze względu na znaczne wyprzedanie obserwowane w krótkim terminie.

USD dziś nie potrzebuje nawet wsparcia ze strony rosnących rentowności by zyskiwać na wartości. EUR/USD spada w kierunku 1,1750, GBP/USD zszedł pod 1,35. USD/JPY flirtuje z pułapem 111,00. W całym tygodniu jedynie CHF notuje do USD minimalne umocnienie. Mocno straciły w ostatnich dniach waluty skandynawskie, ale także euro oraz jen. Paradoksalnie relatywnie mocny był funt, ale wynika to z faktu, że brytyjska waluta w czasie gdy EUR/USD odbijał w kierunku 1,20 pozostawała na minimach.

AUD/CAD aktywował formację odwróconej głowy z ramionami, co zwiastuje wyrysowanie większej wzrostowej fali. Obecnie notowania walczą ze szczytem ustanowionym 14 maja przy 0,9660 – jego przełamanie będzie potwierdzeniem dominacji popytu. Zasięg wynikający z oRGR sięga poziomu 0,9820, gdzie dodatkowo wypada zniesienie Fibonacciego 38,2 proc. Wcześniej warto uważać na szczyty z 4 i 8 maja przy 0,9700. Wsparciem staje się linia szyi formacji w okolicach 0,9600.

USD/CAD skoczył ponad 60 pipsów do 1,2870 po serii danych z Kanady, które nie wypadły dobrze. Inflacja CPI spadłą do 2,2 proc. r/r wobec oczekiwanej stabilizacji na 2,3 proc. Sprzedaż detaliczna wprawdzie wzrosła o 0,6 proc., dwa razy mocniej od prognoz, ale z wyłączeniem samochodów sprzedaż spadła o 0,2 proc., podczas gdy spodziewano się wzrostu o 0,5 proc. Dane przemawiają przeciw oczekiwaniom zaostrzenia stanowiska Banku Kanady i oddalają termin podwyżki stopy procentowej.

Na wykresie dziennym AUD/NZD rysuje się formacja objęcia bessy oznaczająca początek spadkowej korekty. Scenariusz ten potwierdza oscylator stochastyczny, który wygenerował sygnał sprzedaży w strefie wykupienia. Wsparcia należy szukać przy przełamanej linii łączącej szczyty z października ubiegłego roku i stycznia bieżącego roku. Oporem stają się wczorajsze szczyty przy 1,0940.

Ku końcowi zmierza ważny tydzień, jeśli wierzyć analitykom technicznym, gdyż przełamania poziomów wsparcia/oporu na rentownościach obligacji USA i parach walutowych z USD (jeśli zostaną utrzymane do końca dnia) nadadzą kierunek dla handlu w kolejnych dniach. Mijający tydzień jest też ważny pod kątem przypomnienia, że czynniki polityczne, choć generują szum informacyjny, to nie stanowią automatycznego zapalnika dla paniki rynkowej.

Na wykresie dziennym złota, przy wsparciu, wyrysowały się dwie formacje szpulki oznaczające możliwą korektę. Na wspomniane wsparcie (1286 USD) składa się zniesienie Fibonacciego 61,8 proc. oraz długoterminowa linia trendu wzrostowego. Oporem dla potencjalnego odreagowania będzie 1300 USD, gdzie wypadają minima z 1 marca i 1 maja. Ewentualne przełamanie 1286 USD otworzy kursowi drogę do zniesienia 78,6 proc. przy 1264 USD.

Środa była gorącym dniem we włoskich mediach w związku z pojawiającymi się pogłoskami, że wybrane w marcu partie Lega Nord i Ruch Pięciu Gwiazd (M5S) zamierzają prosić EBC o umorzenie długu publicznego w wysokości 250 mld EUR (295 mld USD). Poza tym również chcą starać się o wprowadzenie opcji wyjścia członków UE ze strefy euro. Inwestorzy wyrażają obawy, gdyż rośnie prawdopodobieństwo powstania zbytnio populistycznego rządu. Nowe ryzyko polityczne już się zmaterializowało w środę. Rentowność włoskich 10-latek wzrosła o 21 punktów bazowych wychodząc poza poziom 2.1 proc., a spread pomiędzy nimi i ich niemieckim odpowiednikiem sięgał rekordowych 151 punktów bazowych, ostatnio obserwowanych w styczniu.

Na wykresie 4-godzinowym CAD/JPY wyrysowała się formacja szpulki wskazująca na niezdecydowanie rynku, co może zakończyć się spadkową korektą. Scenariusz ten wspiera oscylator stochastyczny, który wygenerował sygnał sprzedaży w strefie wykupienia. Wsparciem dla potencjalnego odreagowania będzie przełamany opór przy 86,00. Zanegowaniem spadków będzie wyjście ponad 86,86, gdzie wypada zewnętrzne zniesienie Fibonacciego 161,8 proc.