Rynek & Raporty

Ropa WTI ponownie zmierza w kierunku wsparcia przy 47,00 USD. Przypomnijmy, że składa się na nie zniesienie Fibonacciego 61,8 proc. oraz długoterminowa linia trendu wzrostowego. Kluczowe będzie zachowanie kursu w okolicach tego poziomu. Przebicie go pozwoli na pogłębienie spadków do 45 USD, gdzie wypada Fibo 78,6 proc. oraz lokalny dołek z 29 listopada. Odbicie natomiast poprowadzi kurs ponownie w okolice 50 USD (zniesienie 38,2 proc. oraz szczyt z 16 marca).

Poniżej przedstawiamy krótki opis aktualnej sytuacji technicznej na pięciu głównych parach walutowych wraz z perspektywami dla ich kursu na najbliższe dni.

Notowania gazu ziemnego mają wyraźny problem z wyjściem ponad 3,09 USD (szczyt z 12 marca i wybita linia krótkoterminowego trendu wzrostowego. Na wykresie 4-godzinowym wyrysowała się seria prospadkowych formacji świecowych wskazująca na słabość strony popytowej. Zapowiada do spadek kursu w kierunku zniesienia Fibonacciego 61,8 proc. korespondującego z lokalnym szczytem ustanowionym 17 marca przy 2,96 USD. Alternatywą będzie wyjście ponad 3,09 USD. W tym wypadku należy oczekiwać zwyżki do 3,18 USD, czyli maksimów z 9 lutego.

Notowania AUD/USD pogłębiają zniżkę i przebijają się przez zniesienie Fibonacciego 38,2 proc. przy 0,7650. Otwiera to drogę do kolejnych zniesień: 50 proc. przy 0,7620 (gdzie dodatkowo wypada szczyt z 7 marca) oraz 61,8 proc. przy 0,7590 (korespondujące z lokalnymi maksimami z 13 marca). Najbliższego oporu należy natomiast szukać w rejonie 0,7660 (dołek ustanowiony 16 marca).

WIG 20 przebił średnioterminową linię trendu wzrostowego w rejonie 2230 pkt. Obecnie nic nie stoi kursowi na drodze do poziomu 2164 pkt., gdzie znajdziemy zniesienie Fibonacciego 38,2 proc. korespondujące z dołkiem ustanowionym 9 marca. Poziom ten będzie kluczowy, jeśli chodzi o dalsze losy notowań. Przebicie go będzie równoznaczne z aktywacją formacji podwójnego szczytu, którego zasięg sięga poziomu 2050 pkt. Natomiast odbicie od 2164 pkt. pozwoli na retest przebitej linii tendencji.

Notowania USD/JPY naruszyły tegoroczne minima przy 111,60, jednak tworząca się na wykresie H4 formacja młota sygnalizuje możliwość utworzenia wzrostowego odbicia. Zasięg ewentualnej korekty sięga poziomu 112,30, gdzie wypadają nałożone na siebie zniesienia Fibonacciego 23,6 proc. i 61,8 proc. Scenariuszem bazowym pozostaje przebicie 111,60 i pogłębienie spadków. W tym wypadku kolejnym wsparciem jest zewnętrzne zniesienie 127,2 proc. wypadające w rejonie 110,65.

Notowania GBP/USD co prawda wybiły nałożone na siebie zniesienia Fibonacciego 61,8 proc. i 78,6 proc., jednak strona popytowa nie ma siły na kontynuację zwyżki. Tworząca się na wykresie 4-godzinowym formacja spadającej gwiazdy sygnalizuje zwiększone prawdopodobieństwo wyrysowania spadkowej korekty. Jej zasięg sięga poziomu 1,24, gdzie wypada poziom overbalance, zniesienie 61,8 proc. oraz krótkoterminowa linia trendu wzrostowego. Docelowo zwyżkowa tendencja powinna zostać podtrzymana. Kolejną barierą dla rynku byka będzie szczyt ustanowiony 24 lutego w rejonie 1,2570.

Wczorajsza zwyżka miała dość istotne przełożenie na dzisiejsze nastroje kształtujące poziomy NZD/USD. Po dość silnym wystrzeleniu nad poniedziałkowe szczyty kurs plasuje się zdecydowanie niżej, co jednak nie wyklucza możliwości podejścia pod 61,8 proc. zniesienie Fibonacciego wzmacniane przez szczyty z 17 listopada (0,7109). Wobec powyższego scenariusza dość ostrożnym pozostaje oscylator RSI, który zdołał istotnie wygładzić swoją trajektorię.

Esther George z Fed w trakcie swojej wypowiedzi stwierdza, że członkowie FOMC muszą sprostać trendom związanych z dyskusją nad zmniejszeniem sumy bilansowej. George wyraźnie odnosi się do wypowiedzi Neela Kashkariego, przedstawiciela Fed z Minneapolis, który w trakcie ostatniego głosowania był przeciwny dalszej zmianie parametrów amerykańskiej polityki monetarnej. Przedstawicielka z Kansas jest powszechnie znana ze swojej jastrzębiości, co zwykła motywować zapobieganiem przegrzania mechanizmów gospodarczych. Zgodnie z harmonogramem Esther George zyska prawo głosu w 2019 roku.