Rynek & Raporty

Rynek nie pomylił się i trafnie ocenił, że Rezerwa Federalna po ostatnich danych inflacyjnych zaostrzy cykl podwyżek. Ruch o 75 pb powoduje, że dolar lekko zyskuje (EUR/USD spada do 1,0360), amerykańskie indeksy schodza na niższe poziomy (SP500 wskazuje 3740 pkt.) a złoto traci (spadek do 1815 USD). Zmienność jest jak na razie umiarkowana. Większych ruchów można spodziewać się podczas konferencji prasowej Powella, która rozpocznie się o 20:30 naszego czasu.

Kurs akcji notowanej na NYSE spółki Schlumberger (stopa dywidendy 1,6 proc., C/Z 29,3, C/S 2,5, C/WK 3,94, kapitalizacja 60,4 mld USD) będącej największym na świecie przedsiębiorstwem zajmującym się usługami związanymi z obsługą pól naftowych znajdował się w latach 1987-2014 w obrębie trendu wzrostowego. Ten trend został przełamany pod koniec 2018 roku i w apogeum covidowej paniki w marcu 2020 kurs spadł do najniższego poziomu od 1995 roku.

Sprzedaż detaliczna w USA w relacji miesiąc do miesiąca skurczyłą się o 0,3 proc. Oczekiwano wzrost o 0,2 proc. Ta liczona bez samochodów wykazała wzrost o 0,5 proc. choć konsensus wskazywał 0,8 proc. Z kolei rozczarował indeks NY Empire State i wskazał wartość -1,2 pkt. podczas gdy szacunki wskazywały +4,5 pkt. EUR/USD nie wykazał większe reakcji na dane. 15 min. Po publikacji para walutowa schodzi na niższe poziomy i kontynuuje impuls spadkowy zapoczątkowany godzinę temu.

Przy inflacji na poziomie 8,6 proc. jeszcze mocniej rośnie presja na FOMC. Powell stoi dziś przed trudnym zadaniem w jaki sposób zakomunikować dalszą, zdecydowaną walkę z inflacją i jednocześnie nie przestraszyć zbyt mocno rynków finansowych.

Informacje z banku centralnego powodują wzrost kursu euro na początku notowań. W środę odbędzie się nadzwyczajne posiedzenie Rady Prezesów Europejskiego Banku Centralnego, na którym omówione zostaną bieżące warunki rynkowe. Euro zyskuje, Para EUR/USD urosła do poziomu niespełna 1,05.

Najważniejszym wydarzeniem dzisiejszego dnia jest decyzja Rezerwy Federalnej dotycząca poziomu stóp procentowych o 20:00. Zaprezentowane zostaną także projekcje makroekonomiczne FOMC. Rynki będą również wrażliwe na konferencję prasową Jeromego Powella. Po ostatnich danych inflacyjnych z USA oczkuje się ruchu ze strony instytucji o 75 pb. Jeśli chodzi o dane makro w nocy poznaliśmy już produkcje przemysłową oraz sprzedaż detaliczną z Chin. Przed nami dane inflacyjne z Francji oraz Polski. Strefa euro zaprezentuje swój handel zagraniczny. Z USA dane, na które rynek może reagować (choć w ograniczony sposób) to: sprzedaż detaliczna oraz regionalny wskaźnik NY Empire State. Inwestorzy śledzący rynek ropy powinni zwrócić uwagę na tygodniową zmianę zapasów paliw w USA.

Dzisiejszy dzień amerykańska giełda rozpoczyna od minimalnych wzrostów, S&P 500 rośnie o 0,31 proc., DJIA o 0,21 proc., zaś Nasdaq jest zaledwie 0,08 proc. ponad wczorajszym poziomem.

Kurs GBP/USD dzisiaj wyznaczył swój najniższy poziom od marca 2020 roku. Wynosi teraz 1,2063. Już od czerwca 2021, możemy zacząć obserwować kanał spadkowy. Jednak końcówka kwietnia wysłała kurs w dół o około 6,5 proc.. Para GBP/PLN ddzisiaj za to zyskuje 0,85 proc. i aktualnie wynosi 5,3782.

Kurs akcji notowanej na GPW spółki Vigo System (C/Z 13,5, C/S 6, C/WK 3,1, kapitalizacja 412,6 mln zł) będącej zajmującej się produkcją niechłodzonych, fotonowych detektorów podczerwieni od końca 2014 roku przebywa w obrębie kanału długoterminowego trendu wzrostowego. Od jego dolnego ograniczenia odbijał się w latach 2018, 2019 i 2020, zaś górne osiągał w 2017 i 2021 roku