Rynek & Raporty

Poniżej przedstawiamy krótki opis aktualnej sytuacji technicznej na pięciu głównych parach walutowych wraz z perspektywami dla ich kursu na najbliższe dni.

NZD/USD nie ma siły na zwyżkowe odbicie i przełamuje się przez zniesienie Fibonacciego 61,8 proc. przy 0,6840. Trwałe zamknięcie świecy 4-godzinowej poniżej tego poziomu otworzy drogę do listopadowych minimów przy 0,6780. Oporem pozostaje 200-okresowa średnia krocząca w rejonie 0,6900.

Na rynek zaczynają napływać pierwsze informacje ze szczytu OPEC w Wiedniu. Najbardziej prawdopodobne jest ograniczenia wydobycia ropy naftowej o kolejne 6 lub 9 miesięcy. Możliwe jednak możliwe, że porozumienie będzie „rewidowane” co 3 miesiące, co nie jest pozytywną przesłanką kursu ropy, ponieważ rynek odbierze to jako ograniczenie wydobycia o jedynie 3 miesiące. Ropa WTI stabilnie, obecnie baryłka kosztuje 57,30 USD.

Drugi szacunek PKB Polski za III kwartał informuje o wzroście o 4,9 proc. r/r, wyżej niż wstępnie podane 4,7 proc. Jest to najwyższy odczyt o IV kw. 2011 r. Wzrost inwestycji przyspieszył do 3,3 proc. r/.r z 0,9 proc. w II kw., a konsumpcja wzrosła o 4,1 proc. po 4,2 proc. w II kw. Dodatni wkład miała wymiana z zagranicą przy wzroście eksportu o 7,6 proc., a importu o 5,7 proc. Dobre dane, jednak bez większego wpływu na złotego – EUR/PLN krąży pod 4,20.

OPEC i sojusznicy kartelu spotykają się dziś w Wiedniu i mają podjąć decyzję o przedłużeniu porozumienia o cięciach w wydobyciu o kolejne 9 miesięcy. Tak przynajmniej zakłada rynek, który przez ostatnie dwa miesiące pompował ceny ropy naftowej. Decyzja będzie wydarzeniem dnia, a oprócz niej mamy inflację z Niemiec, USA i Polski oraz szczegóły dynamiki PKB z Polski.

NZD/USD walczy o utrzymanie zniesienia Fibonacciego 61,8 proc. przy 0,6840. Warto obserwować zachowanie kursu w najbliższym czasie – przełamanie tego poziomu otworzy drogę do listopadowych dołków wypadających przy 0,6780. W razie odbicia oporu należy szukać przy 200-okresowej średniej kroczącej w okolicach 0,6900.

Na przestrzeni ostatnich pięciu godzin obserwuje się silny odwrót Bitcoina (TMS Connect: BITCOIN) od historycznych szczytów przy poziomie 11 397 USD. Za powód blisko 20 proc. odejścia od szczytów uznaje się szeroko zakrojone problemy giełd – w tym w zakresie realizacji zleceń. W przypadku kapitulacji poziomu 9 000 USD należy domniemywać możliwości powrotu w stronę serii dołków przy 7 800 USD.

Janet Yellen, przewodnicząca Fed, w trakcie swojego wystąpienia przed Kongresem stwierdza kluczowość reformy podatkowej Donalda Trumpa, aczkolwiek podaje w wątpliwość jej pełny wpływ na sferę realną gospodarki. Yellen lwią część wypowiedzi poświęca nierównościom społecznym czy nadzorowi makroostrożnościowemu jako kluczowemu z punktu widzenia stabilności instytucji finansowych. Miejscami pojawiają się wzmianki o rozczarowującej ścieżce inflacji, która powinna być stymulowana tendencjami na lokalnych rynkach pracy. Zdaniem Yellen obecnie obserwowane tendencje nie powinny być utożsamiane z przegrzewaniem się mechanizmów gospodarki USA. Dolar pozostaje niewrażliwy na jej wzmianki. Obecnie EUR/USD balansuje przy 1,1850.

EUR/USD osiągnął wsparcie przy 1,1805, na które składają się zniesienia Fibonacciego 38,2 proc., 61,8 proc. oraz poziom overbalance. Na wykresie 4-godzinowym rysuje się formacja młota zapowiadająca zakończenie spadkowej korekty. Oporami są poziomy 1,1880 (szczyt z 12 listopada) oraz 1,1950/60 (zewnętrzne zniesienie Fibonacciego 161,8 proc., szczyt z 27 listopada). Ewentalne przełamanie 1,1805 otworzy drogę do 1,1715 (minima z 21 listopada, 200-okresowa średnia krocząca).