Rynek & Raporty

Amerykańskie akcje rosną na starcie po tym, jak kluczowy odczyt inflacji (PCE core) wskazał, że obniżka stóp procentowych w czerwcu jest realna. Nasdaq Composite jest na plusie 0,8 proc., SP500 zyskuje prawie 0,5 proc. a Dow Jones symboliczne 0,12 proc. Dolar po danych osłabił się a kurs EUR/USD ponownie urósł do 1,0850. Rentowności amerykańskich obligacji skarbowych obniżyły się, 10-latki spadły poniżej 4,24 proc. Bitcoin dziś rośnie o 2,5 proc. i ma za sobą serię dynamicznych zwyżek.

O 14:00 poznaliśmy pierwszy szacunek danych na temat dynamiki wzrostu cen w lutym u naszego zachodniego sąsiada. Wskaźnik HICP wypadł w punkt (2,5 proc. r/r, 0,6 proc. m/m). Minimalnie niższy okazał się CPI i wyniósł 2,5 proc. r/r oraz 0,4 proc. m/m. Na skutek danych euro umiarkowanie traci na wartości. Para EUR/USD spada do 1,0820.

Ten tydzień jest wyjątkowy dla głównej kryptowaluty. W przeciągu ostatnich 3 dni cena urosła o blisko 15 proc. a od początku roku już o niespełna 49 proc. Jeśli spojrzymy na szerszy horyzont tu wyniki są jeszcze lepsze. Od roku wartość BTC zyskała ponad 165 proc. Ostatnimi czynnikami powodującymi wzrost zainteresowania bitcoinem to zatwierdzenie przez SEC pierwszego ETF notowanego w USA. Rynek w pewnym stopniu dyskontuje również przyszłe wydarzenia. Mowa tu o halvingu, który odbywa się raz na cztery lata. Pamiętajmy o możliwej „realizacji zysków” i dynamicznej korekcie na wykresie. Cena jest już blisko historycznych rekordów i wskazuje obecnie 62 730 USD.

Wall Street wczoraj zabarwiła się na kolor czerwony ale w umiarkowany sposób. Redukcja ryzyka nastąpiła na dzień przed publikacją raportu nt wydatków Amerykanów, który zawierać będzie preferowaną przez Fed miarę inflacji. Kurs EUR/USD spadł do poziomu 1,08 po czym w drugiej części dnia odbił w okolice 1,0840. Rentowności amerykańskich obligacji obniżyły się. Poszczególni przedstawiciele Rezerwy Federalnej opowiedzieli się wczoraj za obniżkami stów procentowych w tym roku. Bitcoin wyznaczył wczoraj nowy wielomiesięczny szczyt na poziomie 64 tys. USD i zbliżył się do rekordowej wyceny z 2021 roku.

Dziś otrzymaliśmy już dane z Japonii na temat produkcji przemysłowej i sprzedaży detalicznej w styczniu br. oraz dane z Australii o nakładach kapitałowych sektora prywatnego, kredytów dla sektora prywanego i sprzedaży detalicznej. Dziś rano z Niemiec, Szwecji i Norwegii nadejdą dane na temat sprzedaży detalicznej, a także informacje o PKB Turcji, PPI na Węgrzech, CPI, HICP i PPI oraz wydatkach konsumentów i PKB oraz we Francji, CPI i HICP w Hiszpanii, ze Szwajcarii nadejdą dane na temat PKB i indeksu KOF, ze Niemiec otrzymamy informacje na temat na temat wysokości stopy bezrobocia, a z Polski ostateczne dane na temat PKB. Po południu z Niemiec nadejdą wstępne dane o CPI i otrzymamy informacje o PKB Kanady. Z USA nadejdą raport na temat wydatków Amerykanów, liczba wniosków o zaiłek dla bezrobotnych, wartość indeksu Chicago PMI i indeks Kansas Citi Fed dla przemysłu. Publicznie wystąpią przedstawiciele Fed Raphael Bostic, Austan Goolsbee i Loretta Mester). Późnym wieczorem w Australii opublikowane zostanie ostateczna wartość PMI dla przemysłu.

Początek sesji środowej przynosi spadki głównych indeksów giełdowych. Nasdaq Composite traci 0,6 proc. SP500 spada o 0,3 proc. a Dow Jones zniżkuje o 0,5 proc. Dolar traci po dzisiejszych danych o PKB. Okazało się, że amerykańska gospodarka rozwijała się w nieco wolniejszym tempie. Kurs EUR/USD rośnie do 1,0830. Bitcoin odnotowuje kolejną mocno wzrostową sesję i zyskuje dziś blisko 7 proc. Ropa (79,4 USD) oraz złoto (2032 USD) też sa na „plusie” odpowiednio 0,6 proc. oraz 0,12 proc. Na dziś zaplanowane są jeszcze przemówienia przedstawicieli Fed-u (Bostic, Collins, Williams).

Złoty pozostaje mocny. Czynnikami wspierającymi aprecjację PLN od strony fundamentalnej są: globalny apetyt na ryzyko, rosnące giełdy, EUR/USD powyżej 1,08, realna perspektywa środków z KPO a także jastrzębia postawa RPP – kolejna obniżka w tym roku może się nie zrealizować. Od strony technicznej kurs EUR/PLN znalazł się dziś na kluczowym horyzontalnym wsparciu technicznym – to minima z połowy grudnia 2023 roku. Możemy zatem otrzymać krótkoterminowe odbicie co będzie oznaczać nieco słabszego złotego przynajmniej w krótkim terminie.

Dziś cena głównej kryptowaluty ponownie dynamicznie rośnie i osiąga wartość 59 tys. USD. Zwyżki sięgają 3,6 proc. a od początku tygodnia to już ponad 16 proc. Kontrakt CFD oparty o bitoina jest najdroższy od listopada 2023 roku. Przypomnijmy, że w tym roku nastąpi halving - czyli proces redukcji nagrody dla górników wydobywających nowe kryptowaluty. W styczniu Komisja Papierów Wartościowych i Giełd (SEC) w USA zatwierdziła pierwszy ETF oparty o bitcoin.

We wtorek doświadczyliśmy kolejnej ostrożnej i spokojnej sesji na amerykańskim rynku akcyjnym. Wyniki indeksów giełdowych były mieszane. Dow Jones lekko stracił ale SP500 oraz Nasdaq Composite na koniec dnia uplasowały się na umiarkowanych plusach. Dziś od rana kurs EUR/USD zniżkuje w stronę 1,0815 po wczorajszym wyznaczeniu maksimum w okolicy 1,0865. Bitcoin kontynuuje rajd. Od początku tygodnia zyskał już ok 15 proc. NZD osłabił się po decyzji RBNZ. Z danych makro otrzymaliśmy gorszy wynik indeksu zaufania konsumentów Conference Board. Inwestorzy czekają na jutrzejszą publikację raportu nt. wydatków Amerykanów.