Nakłady inwestycyjne na infrastrukturę i materiały związane z AI realizowane przez tzw. hyperscalerów – Amazon, Microsoft, Alphabet, Meta Platforms oraz Oracle – mają według szacunków analityków Goldman Sachs wzrosnąć łącznie do 1,5 bln USD w okresie od 2023 r. do bieżącego roku, wobec ok. 600 mld USD zainwestowanych łącznie przed 2022 r. Tylko w 2026 r. capex tej grupy ma sięgnąć 667 mld USD, czyli o 127 mld USD więcej niż wskazywały szacunki na początku sezonu wyników za IV kwartał oraz o 62% więcej niż wydatki poniesione w 2025 r. Skala tych inwestycji ma w tym roku przekroczyć 90% przepływów pieniężnych, co oznacza udział wyższy niż ten obserwowany podczas boomu internetowego pod koniec lat 90. i na początku XXI wieku.
Jednocześnie analitycy GS, w notatce dla klientów wskazali, że pod koniec 2026 r. prawdopodobne jest wyhamowanie dotychczasowego, bardzo wysokiego kwartalnego tempa wzrostu nakładów na infrastrukturę AI. Ich zdaniem w takim scenariuszu dynamika przychodów oraz wyceny części spółek postrzeganych jako dostawcy kluczowych „narzędzi” ery AI mogą okazać się podatne na spowolnienie wzrostu capexu. Zwrócili przy tym uwagę, że nawet tam, gdzie zwyżki kursów były wspierane przede wszystkim wynikami finansowymi, ostatnia rozbieżność między wyceną Nvidii a tempem poprawy jej rezultatów pokazuje wyzwania związane z utrzymaniem trwale wysokich stóp zwrotu. Rynek wyczekuje po sesji publikacji wyników Nvidii. Prognozowane EPS wynosi 1,54 USD, za to przychody mają osiągnąć poziom 66,13 mld USD. Istotne w tym wszystkim pozostaną prognozy na kolejne kwartały.
Spółka Axon Enteprise Inc. zaraportowała skorygowany zysk na akcję na poziomie 2,15 USD wobec konsensusu 1,60 USD oraz przychody w wysokości 797 mln USD, co oznacza wzrost o 39% r/r i wynik powyżej rynkowych oczekiwań (ok. 755,6 mln USD). Jako kluczowe czynniki napędzające sprzedaż wskazywano m.in. przechodzenie klientów na droższe pakiety oprogramowania, rosnącą popularność TASER 10 i kamer nasobnych Axon Body 4, a także popyt na rozwiązania antydronowe. W prognozie na rok fiskalny 2026 Axon zakłada wzrost przychodów o 27–30%, co przy wartości środkowej implikuje sprzedaż rzędu ok. 3,57 mld USD. Akcje na giełdzie Nasdaq rosną prawie 20% względem wczorajszego zamknięcia.
IBM poinformował, że pozyskał pięcioletni kontrakt o wartości do 112 mln USD na modernizację systemów wyświetlania cen dla Defense Commissary Agency (DeCA), agencji działającej w strukturach Departamentu Obrony USA. Projekt obejmuje unowocześnienie systemów elektronicznych etykiet cenowych (Electronic Shelf Label, ESL) w 177 amerykańskich komisariatach wojskowych oraz instalację nowych rozwiązań w 58 lokalizacjach zagranicznych w 12 krajach. Nowy system ma umożliwiać aktualizację cen w czasie rzeczywistym, co ma poprawić dokładność i efektywność operacyjną, a także ograniczyć nakład pracy manualnej personelu. Celem jest usprawnienie procesu zakupowego i podniesienie jakości obsługi rodzin wojskowych na całym świecie. W ocenie IBM kontrakt potwierdza zaangażowanie spółki w innowacje oraz doskonałość operacyjną w ekosystemie handlu detalicznego obsługującego sektor obronny. Akcje rosną ponad 3,5% do poziomu 237,34 USD.
Z kolei Dell Technologies przedstawił PowerEdge XR9700, czyli odporny na warunki atmosferyczne serwer chłodzony cieczą, zaprojektowany do obsługi obciążeń Cloud RAN i edge AI w niezabezpieczonych środowiskach zewnętrznych. Rozwiązanie ma być przystosowane do montażu m.in. na słupach energetycznych, dachach oraz elewacjach budynków, zarówno na terenach odludnych, jak i w obszarach miejskich, gdzie standardowa infrastruktura centrów danych nie ma możliwości działania. Jak podkreślił w komunikacie wiceprezes Della - Andrew Vaz - PowerEdge XR9700 ma przenosić możliwości Cloud RAN, Open RAN i edge AI w miejsca, do których dotychczas nie dało się ich wdrożyć, otwierając nowe możliwości rozbudowy sieci oraz zastosowań brzegowych. Rynek odebrał ten komunikat całkiem pozytywnie - akcje Della rosną o 2,5%.
OPEC+ rozważa zwiększenie wydobycia ropy o 137 000 baryłek dziennie w kwietniu 2026 roku, co ma zostać omówione podczas posiedzenia grupy zaplanowanego na 1 marca. To miałoby zakończyć trzymiesięczną przerwę w podwyżkach produkcji i przygotować rynek na sezon letni, kiedy popyt zwykle rośnie. Decyzja dotyczyłaby ośmiu kluczowych producentów z OPEC+: Arabii Saudyjskiej, Rosji, ZEA, Kazachstanu, Kuwejtu, Iraku, Algierii i Omanu. Ropa Brent dzisiaj traci 0,67% i wyceniana jest na 71,127 USD za baryłkę. Złoto rośnie ponad 1%, a Bitcoin rośnie do 66 853 USD za coina, czyli jest prawie 4,5% powyżej wczorajszego zamknięcia.